歐元/美元 5分鐘分析

週二，歐元/美元貨幣對如石頭般暴跌，至今原因未明。一些分析師已經提出關於9月2日市場發生情況的假設，然而，絕大多數這些想法並不值得一提。我們只能承認明顯的事實——確實發生了一些事情，具體是什麼，我們可能永遠不會知道。無論如何，一些相當重要和有趣的宏觀經濟背景被忽略了。歐元區通脹報告在暴跌開始一小時後公佈，其數值實際上支持了歐元。美國ISM製造業PMI表現不如預期，但整天美元卻大幅上漲。

即使經歷了這樣一個完全瘋狂的週二，歐元/美元對仍然處於橫盤（平盤）區間上。在技術層面上，歐元/美元沒有任何變化。橫盤繼續，仍然沒有趨勢性運動。也許今天我們最終會弄清問題所在，那麼預測貨幣對的下一步走勢將會更容易一些。但此刻，沒有什麼可以預測的。我們需要橫盤結束。

在5分鐘圖表上，我們標出了週二形成的所有交易信號，但只有前兩個可能可以操作，然而，即便如此，也幾乎無法獲利。如果交易者不明白價格為何在特定方向飛速（不是慢慢移動），那麼最好不要進入市場。價格突破了1.1660–1.1666區域，這可以作為短期倉位進行交易。然而，請記住，在橫盤中，Ichimoku指標線毫無價值。唯一比較合理的交易信號是從1.1604–1.1615區域反彈。

COT報告

最新的COT報告日期為8月26日。如上圖所示，非商業交易者的淨頭寸長期保持看漲；2024年底，空頭曾短暫佔上風，但很快便失去優勢。自從特朗普成為美國總統以來，美元一直是唯一走弱的貨幣。我們不能百分之百確定美元將繼續下跌，但當前的全球形勢似乎暗示了這一情景。

我們目前仍然看不到強化歐元的基本因素，而導致美元進一步疲弱的因素卻仍然很多。全球的下行趨勢依然存在，但過去17年間的價格走勢又有什麼關係呢？只要特朗普結束貿易戰，美元可能會回升，但近期的事件顯示，貿易戰很可能以某種形式繼續下去。美聯儲失去獨立性的可能性是對美元的另一大壓力因素。

指標上的紅色和藍色線條的定位繼續指向看漲趨勢。在上一次報告週中，"非商業"組的多頭頭寸增加了5,700手，而空頭頭寸增加了1,300手。因此，該週淨頭寸增加了4,400張合約。

歐元/美元 1小時分析

在小時圖時間框架中，歐元/美元的走勢已經開始走向新一輪的上升趨勢，但市場已經持平了好幾週。我們不斷提及的導致美元貶值的全球因素尚未消失。我們仍然看不到美元中期上升的理由，因此無法預測其增長。

對於9月3日，我們強調以下交易價格水平：1.1092, 1.1147, 1.1185, 1.1234, 1.1274, 1.1362, 1.1426, 1.1534, 1.1604–1.1615, 1.1666, 1.1750–1.1760, 1.1846–1.1857，以及Senkou Span B (1.1660) 和 Kijun-sen (1.1663) 線。Ichimoku指標線在日內可能會移動，應該在確定交易信號時加以考慮。如果價格朝正確的方向移動了15點，別忘了設置止損點至盈虧平衡，以防信號錯誤時的潛在損失。

週三最重要的事件是美國JOLTs職位空缺報告，該報告有兩個月的延遲發布。Christine Lagarde也將講話，可能會對昨天顯示出同比增長至2.1%的通脹報告發表評論。

交易建議

週三，因為貨幣對仍然持平，價格可能會隨機波動。如果波動像週二之前一樣平靜，技術因素可以用來自信地進行交易。在週二之後，預測接下來會發生什麼變得極其困難。

插圖說明：

• 支撐與阻力價格水平——粗紅線表示價格可能結束運動的位置。它們不是交易信號的來源。
• Kijun-sen 和 Senkou Span B 線——這些是從四小時圖時間框架轉移到小時圖的重要Ichimoku指標線。
• 極值水平——薄紅線表示價格先前反彈的位置。它們作為交易信號的來源。
• 黃色線——趨勢線、趨勢通道和其他技術圖形形態。
• COT圖表中的指標1——每個交易者類別的淨頭寸大小。