عند إغلاق جلسة التداول العادية الأخيرة، أنهت مؤشرات الأسهم الأمريكية على انخفاض. تراجع مؤشر S&P 500 بنسبة 0.27%، بينما انخفض مؤشر Nasdaq 100 بنسبة 0.50%. وأغلق مؤشر Dow Jones الصناعي دون تغيير عند 0.00%.

اليوم، تراجعت العقود الآجلة لمؤشرات الأسهم جنبًا إلى جنب مع الدولار بعد أن أعلن الرئيس دونالد ترامب عن خطط لفرض معدلات تعريفة جمركية أحادية الجانب خلال الأسبوعين المقبلين، مما أدى مرة أخرى إلى تصعيد التوترات التجارية. ارتفعت الأصول الآمنة مثل سندات الخزانة والذهب. يحذر الاقتصاديون من أن المزيد من التصعيد في التوترات التجارية قد يبطئ النمو الاقتصادي العالمي وقد يدفع الاقتصاد العالمي إلى الركود. ومع ذلك، يجادل مؤيدو ترامب بأن التعريفات ضرورية لحماية الوظائف والصناعات الأمريكية من المنافسة غير العادلة، معتقدين أن هذه الإجراءات ستضغط على الدول الأخرى لإبرام صفقات تجارية أكثر ملاءمة مع الولايات المتحدة.

انخفضت العقود الآجلة لمؤشر S&P 500 وNasdaq 100 بنسبة 0.4% بعد أن صرح ترامب بأنه سيرسل رسائل إلى شركاء التجارة يوضح فيها التعريفات. تراجعت العقود الآجلة للأسهم الأوروبية بنسبة 0.7% بعد أن أشار وزير التجارة هوارد لوتنيك إلى أن الاتحاد الأوروبي سيكون على الأرجح من بين آخر من يبرم صفقة مع الولايات المتحدة. انخفض مؤشر الدولار بنسبة 0.4%، ليصل إلى أدنى مستوى له منذ يوليو 2023، بينما قاد الين والفرنك السويسري المكاسب مقابل الدولار. ظلت الأسهم الآسيوية دون تغيير كبير.

ارتفع الذهب بنسبة 0.6% بسبب الطلب على الملاذ الآمن، مع تعزيز جاذبيته بتعليقات ترامب حول التعريفات. انخفض النفط بنسبة 0.6% بعد قفزة سابقة يوم الخميس وسط توترات متزايدة في الشرق الأوسط.

جاء التهديد الأخير بالتعريفات بعد يوم واحد فقط من إجراء مسؤولين صينيين وأمريكيين محادثات بناءة خففت التوترات مؤقتًا. ومع انخراط الولايات المتحدة أيضًا في مفاوضات مع دول مثل الهند واليابان لتقليل التعريفات، يفسر بعض المستثمرين تعليقات ترامب كمحاولة لإضفاء طابع الاستعجال على المحادثات. لا يزال من غير الواضح ما إذا كان ترامب سيتبع وعده. غالبًا ما يحدد الرئيس مواعيد نهائية لمدة أسبوعين يتم تأجيلها أو لا يتم تنفيذها أبدًا.

يبقى الدولار تحت الضغط بسبب بيانات التضخم الأمريكية الأضعف من المتوقع، مما دفع المتداولين إلى تسعير كامل لخفضين في أسعار الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي بمقدار ربع نقطة لكل منهما هذا العام. ومع ذلك، تظل شهية المخاطرة هشة حيث تؤثر التوترات الجيوسياسية والمخاوف التجارية المستمرة على المعنويات.

مددت سندات الخزانة مكاسبها بعد أن دفعت مجموعة من بيانات التضخم المواتية والطلب القوي في مزاد العشر سنوات العوائد إلى الانخفاض لليوم الرابع على التوالي، وهو أطول سلسلة خسائر منذ أواخر أبريل. يتحول الانتباه في سوق السندات الآن إلى البيع القادم لسندات الثلاثين عامًا.

في وقت سابق، ارتفع خام غرب تكساس الوسيط بنسبة 1.7% ليصل إلى 69 دولارًا للبرميل، مسجلًا أقوى مكاسب يومية له منذ أكتوبر خلال الجلسة السابقة. تصاعدت التوترات في الشرق الأوسط حيث هددت إيران بضرب القواعد الأمريكية في المنطقة إذا فشلت المحادثات النووية وواجهت عملًا عسكريًا.

أما بالنسبة للصورة الفنية لمؤشر S&P 500، فإن الهدف الرئيسي للمشترين اليوم هو التغلب على المقاومة الفورية عند 6,013 دولار. سيؤدي الاختراق هنا إلى تمهيد الطريق لمزيد من النمو نحو 6,030 دولار. تأمين السيطرة فوق 6,047 دولار سيعزز موقف الثيران بشكل أكبر.

في حالة حدوث تراجع ناتج عن ضعف شهية المخاطرة، يجب على المشترين تأكيد أنفسهم بالقرب من مستوى 5,999 دولار. من المحتمل أن يؤدي الانهيار هنا إلى دفع المؤشر للأسفل إلى 5,986 دولار، مما يفتح الطريق نحو 5,956 دولار.